製作煤球蛋糕的方法有多種，以下是一種常見的做法：
準備材料。雞蛋、牛奶、玉米油、低筋麵粉、竹炭粉、細砂糖、玉米澱粉、糯米粉、奧利奧餅乾（去中間夾心）、小蘇打、圓形油紙墊。
製作蛋糕糊。將蛋黃、牛奶和玉米油混合攪拌；加入細砂糖攪拌均勻；篩入低筋麵粉和竹炭粉，拌勻至無乾粉狀態；將蛋白打發至硬性發泡，分三次加入細砂糖；將1/3的蛋白霜加入蛋黃糊中，切拌均勻；再將混合好的蛋糕糊倒回剩下的蛋白霜中，快速輕快地切拌均勻。
蒸製或烤制。將蛋糕糊倒入模具中，模具抹油；如果是蒸製，將模具放入蒸籠中，大火蒸30分鐘；如果是烤制，需預熱烤箱至145度，上下火烤20分鐘後，再調至160度烤40分鐘。
脫模與裝飾。蛋糕出爐後倒扣冷卻，脫模；可以用吸管在蛋糕上扎出小洞，模仿煤球表面的紋理；也可以撒上一些可可粉或其他裝飾物作為煤灰效果。
以上步驟完成後，一個逼真的煤球蛋糕就製作完成了。可以根據個人喜好選擇蒸製或烤制的方法。